Sistema francés a tipo de interés variable (II)

De

Para finalizar con el sistema francés a interés variable, expongo el siguiente ejemplo práctico:

Ejemplo

Nos enfrentamos a este contrato de préstamo:

  • Importe del préstamo: 15.000 euros
  • Plazo: 3 años (6 semestres)
  • Interés nominal anual: Euríbor a un año + 1%
  • Interés primer año: 12% nominal anual (6% semestral)
  • Revisión del interés: Anual
  • Sistema de amortización: Sistema Francés
  • Frecuencia de las cuotas: Semestral

Vamos a construir el cuadro de amortización completo teniendo en cuenta las revisiones anuales del tipo de interés.

Solución

Suponemos que el Euríbor presenta la siguiente evolución:

  • Año 1: El Euríbor se sitúa en el 12,5%, por lo que el interés para el segundo año pasa a ser del 13,5% anual (6,75% semestral).
  • Año 2: El Euríbor baja al 10%, por lo que el interés para el tercer año pasa a ser del 11% anual (5,50% semestral).

A medida que cambia el tipo de interés en cada revisión anual, recalculamos la cuota constante para los semestres restantes:

  1. Año 1 (Semestres 1 y 2 | i = 6% semestral):
    Calculamos la cuota para los 6 periodos iniciales:

    C = 15.000 · [0,06 · (1 + 0,06)6] / [(1 + 0,06)6 - 1] ≈ 3.050,44 €

  2. Año 2 (Semestres 3 y 4 | i = 6,75% semestral):
    Tras pagar la cuota 2, la deuda pendiente es de 10.570,09 €. Recalculamos la cuota para las 4 cuotas restantes:

    C = 10.570,09 · [0,0675 · (1 + 0,0675)4] / [(1 + 0,0675)4 - 1] ≈ 3.103,00 €

  3. Año 3 (Semestres 5 y 6 | i = 5,50% semestral):
    Tras pagar la cuota 4, la deuda pendiente es de 5.629,77 €. Recalculamos la cuota para las 2 cuotas restantes:

    C = 5.629,77 · [0,055 · (1 + 0,055)2] / [(1 + 0,055)2 - 1] ≈ 3.049,19 €

Cuadro de Amortización Completo

Periodo Tipo de Interés (Semestral) Cuota Periódica Cuota de Interés Cuota de Amortización Deuda Pendiente
0 - - - - 15.000,00 €
1 6,00% 3.050,44 € 900,00 € 2.150,44 € 12.849,56 €
2 6,00% 3.050,44 € 770,97 € 2.279,47 € 10.570,09 €
3 6,75% 3.103,00 € 713,48 € 2.389,52 € 8.180,57 €
4 6,75% 3.103,00 € 552,19 € 2.550,81 € 5.629,76 €
5 5,50% 3.049,19 € 309,64 € 2.739,55 € 2.890,21 €
6 5,50% 3.049,17 € 158,96 € 2.890,21 € 0,00 €

¡Y ya está visto el sistema francés a tipo de interés variable! Este sistema de amortización es el más común en préstamos e hipotecas. Próximamente abordaremos el sistema americano. ¡Gracias por seguir y leer mi blog!

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